1樓：叄格談期
一、跨品種套利的邏輯
跨品種套利是指利用兩種（或多種）不同的、但相互關聯的資產間**差異進行套利交易，當兩者的差價收縮或擴大至一定程度時，平倉了結的交易方式。
二、跨品種套利的理論基礎
不同合約**之間的相關性是進行套利的必要不充分條件。從邏輯上來講，套利交易的不同品種需要具有內在關聯，這種關聯性可能體現在兩個方面：一是在功能、播種面積、產量上等具有可替代性，屬於互補品，符合這一特性的套利策略包括螺紋鋼和線材套利、豆油和棕櫚油套利、小麥和玉米套利、棉花與pta套利；二是套利策略涉及的不同品種分佈於同一產業鏈，其**受成本和利潤的約束會具有一定程度的相關性，這類跨品種套利包括大豆與豆粕、豆油的壓榨提油套利，鐵礦石、焦炭與螺紋鋼套利。
跨品種套利是建立在以下理論基礎之上：
兩個品種之間存在「價差迴歸」的邏輯。即在正常情況下，擬套利品種存在約束機制，使不合理的**關係經歷一定的時間後總會迴歸於合理。
**市場是有效的，資源總能在一定的時間和空間中得到有效配置。也就是說，資金的喜好或市場**的外在表現能有效推動價差迴歸正常。
在一段時間內，套利品種的價差總是圍繞正常的理論價差上下波動，即使在某一時刻價差偏離正常價差，隨著時間的推移總會回到正常價差附近。
三、跨品種套利機會的發現
跨品種套利是為了尋求價差或者價比從非合理區間回到合理區間的過程中鎖產生的利潤。從相對**變動中我們可以找到套利的機會，主要存在以下幾種情況：
套利品種之間波動幅度不同。當相關品種的**走向趨於一致，但各自波動幅度不同----即其中一種商品合約的上升或**速度快於另一種商品合約時，套利策略成功與否取決於這兩種商品合約的價差變化程度。
相關商品**變動存在時差。相關品種**發生同方向變動時，變動的節奏很可能是不同的。當存在先後次序時，為價差的偏離和迴歸創造了條件。
相關商品的各自基本面變化的程度存在差異。對於相關品種來說，即使是同一因素，對於不同品種的市場來說，影響可能並不完全相同，這將導致它們在同一時間段的**走勢的不同步甚至短暫背離，進而產生套利入場機會。
2樓：崔宵月
**跨品種套利的注意回答。**騙人的很多，必須要提高警惕。
**裡，常用的品種對衝組合（跨品種套利）
3樓：匿名使用者
豆 豆粕 豆油 可以做壓榨
豆 豆粕
棕櫚油 豆油 菜油 這3個可以做出很多的組合來塑料 pvc pta 這3個也可以搞出很多組合來還有秈稻 強麥 硬麥 玉米 這些也右以搞出很多的組合來
4樓：楚清玉
大豆和豆油、豆粕的套利；棕櫚油和豆油套利；螺紋鋼和焦炭套利；鋅、銅套利 ；棉花和pta套利
5樓：套利研究室
有很多1、大豆和豆粕套利（大連交易所有指令支援）2、大豆和豆油套利
3、豆粕和豆油套利（即油粕套利）
4.、大豆和玉米套利（種植面積競爭）
5、豆粕和玉米套利（飼料消費替代）
6、玉米和麥子套利（飼料消費替代）
7、麥子和早秈稻套利（南北飲食習慣套利，替代）8、豆油，棕櫚油，菜油，油脂三角套利
9、棉花和pta套利（滌綸短纖替代）
10、塑料和pvc套利
11、塑料和pta套利
12、塑料和橡膠套利
13、螺紋鋼和線材套利
14、螺紋鋼和pvc套利
15、螺紋鋼和焦炭套利
16、銅鋅，銅鋁，鋅鋁，鉛鋅套利
6樓：新
**公司都是差不多的，交易品種和交易軟體都是一樣的，無非就是保證金和手續費高低不同
我們這保證金和手續費是所有公司裡最低的：保證金+0，手續費只加0.01
請問**跨品種套利是什麼意思？
7樓：匿名使用者
分類：相同市場中的跨品種套利，不同市場中跨品種套利。大豆玉米、大豆豆粕豆油這兩種組合屬於第一種；美豆國內豆、強麥玉米屬於第二種。
分析方法：通過對兩個乃至兩個以上品種之間價值差異來捕捉投資機會，可以根據價差歷史技術圖形做單，長線的套利單需要投資者對套利品種之間現貨有深入的瞭解。
止損止盈：有別於單邊投機，套利單普遍缺少有效的止損止盈的科學方法，其資金控制難度也較單邊更大。
優缺點：a:一賣一買兩種合約的操作有利於迴避市場中劇烈波動的風險，比如國慶後農產品**過程中，套利**並未遭受很大的衝擊。
b：反方向的操作對普通投資者持倉心態是有利的，這個需要你親自體會。c:
套利單長線收益更為可觀，這樣使得持倉週期加長，資金利用率降低。d:套利單同樣有方向性，判斷失誤也會造成損失。
提醒注意:普通投資者不適合這種操作、資金實力有限的不適合、單邊操作技術不過關的不適合。
8樓：匿名使用者
買賣數量相等，
品種相似，
合約品種不同。
下一步要等過一段時間做一個反向操作，
才能了結。
賺得就是兩種合約價差的變化，
所以叫跨品種套利。
9樓：匿名使用者
就是兩個相牽連聯品種之間的利差
**中套利需要注意什麼?
10樓：匿名使用者
由於相關品種或同品種不同合約的**一般為同方向變動，因而在兩個合約上的相反方向頭寸能夠讓套利交易者獲得相對低風險的收益。但這並不代表投資者在購買此類產品時可以放棄風險評估。
即便是套利，**市場的流動性問題也會給產品的執行帶來風險。一個市場如果沒有足夠的流動性，或者套利的兩個市場或兩個合約沒有相對對稱的深度和廣度，套利的規模、建倉、出場等就會產生問題，賬面利潤和實際利潤也會有很大的出入，甚至賬面利潤轉變為實際虧損。
例如在國內**市場中，一個品種通常只有一個月份作為主力月份（指的是成交量和持倉量最大的月份）。如果在一個**品種上進行跨期套利的合約間隔時間比較長，近期合約和遠期合約的流動性不對稱風險還會存在。
在目前的**市場風險控制措施中，除了限倉和大戶報告制度外，交易所和唯一的**交易中介——**公司在面對劇烈的**變動時，可以採取提高保證金的措施來限制交易者的頭寸。當交易者的保證金因為**不利變動而不足以支援頭寸時，**公司還能對客戶進行強行平倉，但是強行平倉往往只涉及到主力月份。「因此很有可能原先的套利頭寸會變為風險較大的敞口頭寸，套利交易被強行變為單邊投機，這個風險就不可測了.
因此，即便是商品**的套利交易也會面臨流動性不對稱等風險。商品**投資者除了對於商品**的漲跌進行關注外，還需要對於整個商品市場的其他風險因素進行充分評估。儘管在通貨膨脹的背景下，商品市場的火熱表現令人垂涎，但對於自身風險承受力的恰當預估仍然是投資者首先需要做的功課。
11樓：秒懂百科
**套利：通過價差獲利的交易行為
12樓：匿名使用者
1、下單**時明確指出**差
2、套利時堅持同進同出
3、不能因為低風險和低額保證金而做超額套利4、不要在陌生的市場上做套利交易
5、不要用套利來保護已虧損的單盤交易
6、注意套利的佣金支出
**跨品種套利：內因套利和關聯套利，是什麼意思
13樓：犀牛牛
我理解的內因套利 出現的機會比較少，一般是商品**出現非常規性價差，極度不合理的狀態下。比如一些條件下， 商品近月** 遠遠低於生產成本等 。 從官方定義上所謂內因套利，是指當投資物件的**或**關係出現違背事物發展內因或事 物間內在關係的情況時，進行的以實現資源有效配置為目的的套利行為。
在有效市 場中，資源總能在一定的時間和空間中得到有效的配置，因此不合理的**關係經 歷一定的時間後總會趨於合理，因此內因套利具有獲利的必然性和確定性。
14樓：匿名使用者
套利，即價差交易。兩個品種之間出現不合理的價差，但價差會經過一段時間恢復到合理的水平，這期間就可以利用價差進行交易。這種分類是根據價差形成原因不同，
內因套利，價差變化，是因為與之相關的政變大事件特殊情況等內在因素導致的。
關聯套利，價差變化，是品種間固有的關聯關係導致的，比如豆油棕櫚油相互替代，焦煤焦炭上下游關係。
15樓：匿名使用者
這只是理論上的解釋 實際上不存在這樣的機會
**跨商品套利原理是什麼？
16樓：匿名使用者
你說的這種就是大豆提油的一種套利，**大豆合約的同時賣出一定比例的豆粕**合約和豆油**合約，原理就是原料和成本之間的關係，獲取原料和成本的差價，因為**波動基本相似，關聯度高。
17樓：匿名使用者
跨商品套利的原理是套利品種之間有一定相關性。比如大豆和豆粕：豆粕是大豆的副產品，大豆的**上升，豆粕的**必要跟著**。
不過**幅度不一樣一致。但是兩個品種之間的**有一定的**差。這個價差是會變化的，如果兩者之間的**偏離正常值的時候，就有向正常值迴歸的趨勢。
比如大豆和豆粕的價差通常情況下是500元，但是假設某段時間大豆和豆粕的價差為1000元，那麼大豆和豆粕的價差偏離通常值500元，就出現套利機會。價差有迴歸到500元的趨勢。那麼就賣出大豆**豆粕。
當大豆和豆粕的價差縮小至500元時，套利的收益就是每噸500元。你說的****上升幅度，這個是不可能提前**出來的，你說的這種方式是不對的。
18樓：匿名使用者
跨商品套利是指利用兩種不同的、但相互關聯的商品**合約之間的**差異進行套利交易，即**某種商品某一交割月份的**合約，同時賣出另一相互關聯的商品相同交割月份的**合約，以期在有利時機同時將兩種合約對衝平倉獲利。進行跨商品套利交易時，交易者注意的是合約**之間的相互變動關係，而不是絕對**水平。他們買進自認為是「便宜的」合約，同時賣出那些「**的」合約。
如果價差的變動方向與**相一致，交易者即可從兩合約**間的相互變動中獲利。因此，套利的潛在利潤不是基於商品**的**或**，而是基於兩個套利合約之間的價差擴大或縮小。 1、跨商品套利的技術條件 實踐表明，在進行跨商品套利交易時，如果所選**合約滿足以下條件，那麼成功套利的實現機率將大大提高：
(1)所選兩種商品**合約的歷史差價變化必須具備一定的規律。大多數情況下，其差價變化會在一定幅度內波動，極少有差價突破其上下邊沿的情況。當差價擴大或縮小到一定程度之後，其後的差價波動會向相反的方向變化。
從歷史上的變化情況來看，這種差價在一定幅度內的來回波動是一個大概率事件。 (2)兩種**商品之間的**波動必須具備一定的相關性和聯動性。這一點可以從概率統計學角度計算並證明。
實踐經驗表明，相關係數在「0.7- 0.95」之間的**品種套利效果比較好。
如果相關性過高，風險固然很小，但套利空間太小，收益率較低；而如果相關性過低，套利空間會明顯加大，收益率顯著提高，但風險也大為增加。 (3)擬套利的**合約應有足夠的流通性和容量，並且互相匹配，以便於套利盤出入。 2、跨商品套利操作原則 一般而言，跨商品套利要遵循下述基本原則：
(1)買賣方向對應原則。在建立買倉同時建立賣倉，而不能只建買倉，或是隻建立賣倉。 (2)買賣數量相等原則。
即在建立一定數量的買倉同時要建立同等數量的賣倉，否則，多空數量的不相配就會使頭寸裸露(即出現淨多頭或淨空頭的現象)而面臨較大的風險。 (3)同時建倉原則。一般來說，多空頭寸的建立，要在同一時間。
鑑於****的波動，交易機會稍縱即逝，如不能在某一時刻同時建倉，其價差有可能變得不利於套利，從而失去套利機會。 (4)同時對衝原則。套利頭寸經過一段時間的波動之後達到了所期望的利潤目標時，需要通過對衝來結算利潤，對衝操作也要同時進行。
因為如果對衝不及時，很可能使長時間取得的價差利潤在頃刻之間消失。 (5)合約相關性原則套利一般要在兩個相關性較強的合約間進行，而不是所有的品種(或合約)之間都可以套利。這是因為，只有合約的相關性較強，其價差才會出現迴歸，亦即差價擴大(或縮小)到一定的程度又會恢復到原有的平衡水平，這樣才有套利的基礎；否則，在兩個沒有相關性的合約上進行的套利，與分別兩個不同的合約上進行單向投機沒有什麼兩樣。
3、跨商品套利的風險控制 需要指出的是，跨商品套利仍是一種投機行為，只要套利頭寸沒有全部對衝，就存在著風險，這就對套頭的正確處理提出了較高的要求。因此，在風險控制上，也要像單向投機那樣，用變化的、動態的眼光去對待，而千萬不可用靜態的、僵化的眼光去對待，否則，所謂風險較小的套利也會以損失較大而失敗： (1) 對套利頭寸實行動態跟蹤 有些投資者一旦建倉之後，多數不大注意頭寸的盈虧變化，而只是一味等待著盈利時機的出現，這是不可取的。
對套利頭寸實行動態跟蹤，就是要檢查套利頭寸建立後，市場走勢是否按照有利於套利操作而波動，以便及早發現苗頭，減少損失。 (2)必須有「止損」的概念套利也與單向投機一樣會出現「萬一」的情況，一旦價差變化超出了一定的範圍，就應及時檢討套利時機是否成熟、套利操作是否合理，並及時糾正，而不是想當然地等待價差朝好的方向波動。由於多數投資者認為套利風險較小，套利所用資金往往要比單向投機的建倉資金大得多，許多人幾乎用罄所有。
就這一點來說，與單向投機只用幾分之一的資金相比，不見得風險更小，如果在套利不利的情況下不能及時糾正，極有可能造成重大虧損，所以，套利同樣要設定止損盤。 (3) 不拘泥於套利原則 套利一般要遵從數量對應、方向相反、同進同退等原則，但在實際操作中要靈活應用。比如：
套利過程中，一旦虧損有擴大的趨勢，就應及時改數量對應為數量不對應，適當減少不利的那一部分頭寸，以加大有利頭寸的權重(即某一方的套頭要多於另一方的套頭)，從而減少虧損。 再如，套利過程如果有非常明確的波動方向，那麼就要用延時方式建倉。即先順著這個方向建立其中一個套頭，另一個套頭則不必馬上建立，而是延後一定的時間建立，以便取得較大的入市價差。
這相當於在建倉期間就先勝一籌。同樣地，在出現盈利的時候，要首先對衝於勢不利的套頭，後對衝於勢有利的套頭，以擴大利潤。這就是延時建倉和延時對衝的妙用，有時真正利潤的產生，往往取決於延時操作的時機把握。
當然，這要建立在可操控範圍內。 (4)將套利轉化為單向投機按照**波動性，當**超買到一定程度時，市場的力量將會改變這種狀態，同樣，當市場超賣到一定狀態時，市場的力量也會改變這種狀態，這就向套利者提出了這樣一個課題：及時把握轉市時機，正確對衝一邊套頭，使套利轉為單向投機，常常有可能取得數倍於正常套利的單向投機利潤。
炒期貨買國內的好還是國際的好，哪些品種好做點
還是國內 好做點，因為國內 的商品容易瞭解。哪些品種好做點？我認為，受國外影響比較小，並且成交量比較大的品種，比較好做，如螺紋。這些品種比較穩定，容易從技術面上分析 趨勢。國內 開戶交易更方便一些，至於說哪個品種好做一點，都是差不多的。哪種好做，要看個人更看重哪些方面 資金小 不在乎資金安全，想要小...
為什麼期貨中同樣品種不同合約的價格走向趨同
我覺得 是人們對某種產品未來 的預期，預期是根據現在的狀況來做出的，情況有利於漲，自然都漲了！這個也不能這麼 bai說的哇du 如果同一個品種不 zhi同合約之間的時間間dao隔比較小，那麼間隔中版間這段時間的變化因素就權要少一點，而兩個合約所處的環境都是一樣的，市場的預期對兩個品種的影響也會差不多...
請大神指點這是什麼品種的蘭花，請大神指點這是什麼品種的蘭花？
沒有看到你說的蘭花情況，肯定是不可能知道是什麼品種的，沒有辦法幫你判斷，要麼補發 上來看看。請問大神這是什麼品種蘭花？蘭花為我國非常又名的觀賞花卉，在中國 有著一千多年的栽培歷史。在我 專國，蘭花的品種 屬也非常多，並且1985年5月，蘭花被評選為中國十大名花之四，和梅 竹 菊合稱為 四君子 蘭花 ...